El valle de Etxauri se presenta como una unidad geográfica, limitada por montañas y atravesada por el río Arga. El valle tiene su entrada por el Este y salida por el Suroeste. Al norte, esta limitado por la sierra de Sarbil y al Sur por la sierra del Perdón (Erreniega).
Etxauri, situado a la entrada del valle, resguardado por la falla de la sierra de Sarbil y situado en un altiplano, constituye un lugar estratégico para el control del acceso al resto del valle. La localización del municipio en este lugar no es por azar, puesto que queda suficientemente probada la ocupación del espacio por grupos humanos desde hace 18.000 años, y así lo atestiguan los 20 yacimientos arqueológicos datados y estudiados en la sierra de Sarbil. Estos yacimientos van cronológicamente del Epigravetiense y Solutrense hasta la Edad del Hierro.
La sierra de Sarbil constituye los terrenos más antiguos del valle de Etxauri y se remontan al Eoceno medio, cuando se depositan las calizas. Por un lado, la falla Pirenaica que provoca el levantamiento de las calizas y, por otro, la fractura del Zócalo Herciniano que produce el levantamiento de la sierra y la falla, han hecho que la sierra de Sarbil se presente como un bloque levantado de fracturas escalonadas y paralelas. De este modo surge una falla de imponentes paredes calcáreas que en algunos casos llegan ha alcanzar los 100 metros de altura.
Estas paredes de roca caliza tan desiguales y desordenadas son un atractivo y un referente para los amantes de la escalada. De hecho, la zona está considerada como la mejor escuela de escalada de Navarra y una de las mejores en roca blanda de Europa, ya que las posibilidades deportivas en la falla son inmensas abarcando vías para el aprendizaje y vías extremas para los más expertos.
La situación geográfica de Etxauri, al estar ubicado en la parte sur de la sierra de Sarbil, hace que el municipio quede protegido de las influencias meteorológicas procedentes del norte. Su situación estratégica en la solana, al resguardo de la falla y orientado en dirección sur, hacen de nuestro municipio un lugar privilegiado, con un microclima muy singular.
Por todas estas características, las tierras bajas del término municipal de Etxauri, regadas por el rio Arga, que transcurre serpenteante por la llanura formando amplios meandros, son muy ricas y fértiles para la agricultura. En consecuencia, se dan muy bien en la zona cultivos propios de latitudes más bajas, como son la vid, el cereal y especialmente los cerezos y otras variedades frutícolas. Los documentos atestiguan que el cultivo de la vid se remonta a la Edad Media. De hecho, las bodegas del Reino de Navarra se abastecían de la producción de la zona.
Por otro lado, los recursos hídricos son un dato que es preciso destacar. La composición geológica de la sierra de Sarbil, con su roca caliza muy porosa y permeable, favorece la filtración de una gran parte de las aguas de lluvia, que posteriormente emergen en la llanura en una infinidad de fuentes y manantiales. En algunos casos se trata de manantiales de aguas termales y sulfurosas, como los de Ibero, Etxauri o el antiguo Balneario Real de Belascoain. Todos estos elementos hacen de nuestro territorio un lugar cálido y agradable para los habitantes, la fauna y la agricultura, manteniendo así una casi perfecta relación entre naturaleza y seres humanos, en un entorno espléndido para vivir y disfrutar.